上周，美國國際碼頭工人聯合會(ILA)和美國海事聯盟(USMX)宣布就新的六年期主合同所有條款達成初步協(xié)議，為從去年開始一直懸而不決的勞資紛爭按下了暫停鍵。初步協(xié)議的達成意味著原先預告的1月15日大罷工不會出現。在海運運費持續(xù)上漲的當下，這無疑讓貨運人淺淺松了一口氣。

近兩年來，頻發(fā)的罷工現象明帶來了嚴重影響。據悉自2023年至今，罷工活動同比增長280%，引發(fā)社會的廣泛關注。加拿大、印度、西澳、美國等重要航運樞紐紛紛陷入罷工困境。例如2024年8月加拿大火車司機罷工導致鐵路停擺，擾亂加拿大的供應鏈，對加拿大造成重大規(guī)模的經濟損失。此事件僅過去兩個月后，美國東海岸和墨西哥灣沿岸港口碼頭工人由于新勞動合同談判破裂舉行大規(guī)模罷工，數據顯示，受罷工影響的36個港口處理著美國57%的國際集裝箱運輸和87%的美國貿易(以噸位計算)。

除了罷工的影響外，貨運市場還要面對很多其他的不確定性事件，例如不斷變化的航運聯盟、新政府因素和地緣政治沖突等。2025年第一季度，不少貨主在新的美國進口關稅生效前提前裝運更多貨物，因此預計亞洲到美國跨太平洋航線的即期運價預計將上升。空運方面由于需求增加、運力不足等因素，預計亞洲到美國的貿易航線將首當其沖地受到運費上漲的影響。

在全球供應鏈變得越來越復雜之際，供應鏈保障最重要的策略便是擴大信息收集能力和分析能力，從而制定應急計劃。我們無法把控市場，但可以適應市場，洞察市場的潛在趨勢與變化，保持供應鏈的彈性和靈活性。

復雜多變的貿易環(huán)境

隨著2025年的到來，全球供應鏈格局將面臨重大變革。托運人正在應對各種挑戰(zhàn)，不限于罷工、政治變動、區(qū)域地緣沖突等等，這些挑戰(zhàn)使供應鏈更加緊張多變，且預計今年這些情況將加劇。

除罷工風險外，關稅也是許多人關注的焦點。2024年，貿易關稅變化明顯，例如歐盟在九月底宣布對中國進口電動汽車加征關稅，最高35.5%。2025年1月起，美國將提高對中國進口的太陽能硅片、多晶硅和部分鎢產品的進口關稅。這些關稅措施加劇了貿易沖突的風險，預計未來幾個月還將出現更多變化。

此外，美國新領導層的上任無疑為未來的貿易格局增加額外的不確定性。開啟第二個總統(tǒng)任期的唐納德·特朗普正尋求在新任期內“重置全球貿易平衡”，計劃對盟友和競爭對手普遍征收大量關稅，這可能會在全球范圍內引發(fā)一系列貿易變化，導致供應鏈轉移。

不僅如此，中東地區(qū)日益加劇的緊張局勢也預示著全球地緣政治沖突將繼續(xù)影響2025年的供應鏈。自2022年2月俄烏沖突爆發(fā)后，歐盟率先對俄羅斯航空公司關閉領空，這導致航司經過中東上空時得繞行應對。而2024年爆發(fā)的巴以沖突以及敘利亞政治變化又增添了地緣政治環(huán)境的復雜性。此外，紅海和蘇伊士運河的聯動發(fā)酵下，海上交通改道導致了全球港口擁堵，航運成本增加的同時也為供應鏈安全帶來更多風險和不可控性。

連鎖反應下的行業(yè)發(fā)展態(tài)勢

作為近年來波動巨大的行業(yè)之一，全球半導體周期性表現得更為劇烈。2023年上半年，全球半導體市場進一步下滑，全年市場規(guī)模降至5268億美元。而2024年，消費電子步入傳統(tǒng)旺季，加之AI浪潮的帶動，全球半導體市場規(guī)模預計將達到6112億美元，同比增長7%。從一月起的美國對中國進口的半導體材料加征關稅政策來看，半導體密集型產品在內的供應鏈或被擾亂，使中國半導體企業(yè)在價格競爭中處于不利地位。更重要的是，這可能會引發(fā)全球供應鏈的調整，給全球經濟帶來不確定性。

除半導體行業(yè)外，亞洲電商需求依然強勁。最近，由于運力被重新分配到跨太平洋航線以運送電子商務貨物，以至于跨大西洋航線的運費飆升，這種轉變導致小運量航線的運力下降，這一趨勢預計將持續(xù)下去。

相較于其他行業(yè)，汽車行業(yè)具有更長的供應鏈條，牽一發(fā)而動全身，上中下游的溝通和協(xié)調至關重要。由于關稅和地緣政治的壓力加劇，全球電動汽車競爭中勢頭強勁的中國電車行業(yè)面臨著嚴峻的出海挑戰(zhàn)。作為最大汽車消費市場，北美地區(qū)貿易政策多變，中國汽車出口因關稅變化而充滿變數。此前，拉丁美洲和東南亞等新興市場成為中國汽車出海的新增長點，中國車企開始在拉丁美洲和墨西哥等區(qū)域建廠。然而，特朗普表示將會對從墨西哥進口的汽車征收高額關稅以支持美國國內汽車行業(yè)，這無疑讓中國車企以及零部件廠商在歐洲市場的處境雪上加霜。

高額關稅的影響不僅僅體現在可能引發(fā)全球汽車供應鏈的重大調整，還會導致汽車廠商以及零部件成本上升，使得在低成本市場生產的汽車零部件變得更加吃緊。根據Wolfe Research的估計，特朗普的關稅提議可能會使每輛在美國銷售的汽車成本增加約3000美元(約合人民幣2.2萬元)。加上價格戰(zhàn)導致的利潤空間被擠壓，汽車企業(yè)將不得不重新考慮生產布局?。

識變從宜：靈活的物流策略

面對復雜多變的全球格局以及供應鏈的不穩(wěn)定，企業(yè)的反應能力必須提高，強有力且多樣化的供應鏈物流策略能幫助企業(yè)抓住機遇并管理潛在風險，制定詳細的計劃，在供應鏈中發(fā)揮彈性仍然是保持適應性和靈活性的關鍵。

2025年，集運航運聯盟將迎來重大變化，新的運輸聯盟把控著全球60%的集裝箱市場，這可能對運價產生超預期的影響。例如，“雙子星”聯盟(Gemini Cooperation)的戰(zhàn)略目標是減少亞洲和北歐之間每條服務的掛靠港口數量。雖然這在一定程度上可以縮短運輸時間，但是仍然需要注意的是會影響航運時間表或改變內陸貨運方式。再比如秘魯的錢凱港(Port of Chancay)將通過繞行美國傳統(tǒng)航線，縮短拉丁美洲和亞洲之間的運輸時間超過10天。這條新航線的開通也將對其他航線的運費和運力產生影響。

潛在的罷工風險、懸而未決的關稅以及即將到來的農歷新年假期促使貨主提前裝載貨物。雖然預先裝載通常是通過海運完成的，但可能是出于對美國罷工的預案，今年已然出現了一些優(yōu)先轉向空運的方式。

面對如關稅增加或進出口政策的變動等突發(fā)問題，企業(yè)可以考慮從其他樞紐或港口繞行，選擇關稅較低或政策更友好的地區(qū)進行出口。例如當美國對中國電動車增加關稅，可以根據具體的關稅政策設計相應的繞行方案，比如利用其他港口進行轉運來降低關稅成本。羅賓升也建議企業(yè)建立區(qū)域性倉儲中心，減少對單一運輸路線的依賴，增加緩沖，降低風險，同時靈活調整庫存水平，確保在突發(fā)情況下仍能保持供應鏈的穩(wěn)定。例如，在歐洲市場附近建立倉庫，儲備一定數量的電動車和零部件，以應對歐盟可能對中國電動車征收的額外關稅。

總之，2025年的供應鏈仍然是靈活與多樣化的，將會有越來越多的影響因素，包括可持續(xù)性以及生成式AI發(fā)展等等，任何一個不確定且復雜的突發(fā)事件都會產生一系列的連鎖反應。優(yōu)化運營、增強供應鏈韌性，并在激烈競爭中實現長期獲益是每個行業(yè)都必須重視的關鍵，制定合理的預案和策略可以幫助企業(yè)在不斷變化的挑戰(zhàn)中繼續(xù)前行。