在經(jīng)歷了飽受爭議、被認為失敗、停滯甚至壓根沒有啟動市場化的12年之后，電力體制改革或許再次站到了新的起點上。

據(jù)21世紀經(jīng)濟的報道，12年了，距離2002年啟動的第二輪電改至今過了十二年的一個輪回。一直在建議，一直在討論，一直在思考，電改也一直還在路上……電改不是你想改，想改就能改。難怪電力人士會直呼：“電改之難，難于上青天！”

不過今年，似乎要動點真格的了。之前能源國資改革已經(jīng)拉開帷幕，新一輪電改也已提上日程，電力體制改革方案快要呼之欲出。

市場上對新方案的預期很大，此前曾預測兩會后會出臺。果不其然，3月18日有消息傳來。據(jù)報道，3月18日能源局牽頭制定的新電改方案已經(jīng)上報國務院，新方案仍舊延續(xù)五號文的電改思路。

新方案具體而言，先是電網(wǎng)要逐步退出售電，其次是電網(wǎng)財務或調(diào)度擇其一獨立。此外，電價市場化方面則是建立多買多賣的電力市場，通過大用戶直購試點放開上網(wǎng)電價和銷售電價。

電價市場化此前提過很多次，但一直推進緩慢。此次電改受到市場關(guān)注，原因的其中之一在于，沉寂了十余年的“售電側(cè)競爭”和“大用戶直購”作為《電力體制改革方案》的內(nèi)容終于被重點拎出。

要知道雖然《電力體制改革方案》早在2002年就已印發(fā)，但是在近十年的時間里，電力體制改革僅完成廠網(wǎng)分開和主輔分離，輸配分開以及競價上網(wǎng)均未能實現(xiàn)。

對于大用戶直購的關(guān)注，去年年底，中國電力企業(yè)聯(lián)合會秘書長王志軒也提出了加快形成獨立的輸配電價機制，穩(wěn)妥推進電力用戶與發(fā)電企業(yè)直接交易的建議。

此前有國網(wǎng)人士指出，目前電價由國家行政定價，賣電基本不賺錢，如果售電側(cè)改革真的推行，下一步可能形成電價從電廠成本、上網(wǎng)電價、輸配成本的多個環(huán)節(jié)疊加，最初倒推終端用戶電價的模式。也就是說，電改初步方案一旦推行，將加快售電環(huán)節(jié)市場化，電價市場化的步伐也會隨之邁進。

除了推動大用戶直供電和電價改革，開放民間資本進入電源建設和運營領域也是電力改革的重點。無論是推進電力直接交易，還是引入民間資本進入售電側(cè)，其最終目的都是打破壟斷，實現(xiàn)電力交易市場化，逐步形成發(fā)電和售電價格由市場決定、輸配電價由政府制定的價格機制。

不過也有疑慮之聲。“對于民營資本而言，目前進入未必時機合適。電力系統(tǒng)首先是打掉電老虎才行，否則，進去危險。”一位業(yè)內(nèi)人士好不避諱地直言。不過他對此次電改也充滿希望：“一直在關(guān)注這方面，但一直沒什么大的進展，希望這次是真的可以跨出這一步了。”

電網(wǎng)逐步退出售電

據(jù)上海證券報的報道，從權(quán)威人士處獲悉，能源局牽頭制定的新電改方案已經(jīng)上報國務院。新方案以電網(wǎng)逐步退出售電和大用戶直購競價上網(wǎng)為主線，以及電網(wǎng)的財務和調(diào)度兩者擇其一獨立。

據(jù)介紹，電網(wǎng)逐步退出售電就是所謂的“電改從售電側(cè)起步”。今年全國兩會期間，國家能源局副局長史玉波接受媒體采訪時曾表示，當下電改將“放開售電側(cè)，讓用戶選擇售電商進行交易。”

在大用戶直購電改革方面，建立多買多賣的電力市場，用電企業(yè)和發(fā)電企業(yè)繞過電網(wǎng)自主交易，并擁有自主選擇權(quán)。核心是電價的市場化，其最終目的都是打破電網(wǎng)公司在電力交易中對發(fā)電公司的單一買家地位和對電力用戶的單一賣家地位，實現(xiàn)電力交易市場化，逐步形成發(fā)電和售電價格由市場決定、輸配電價由政府制定的價格機制。

這位權(quán)威人士稱，新電改方案從售電側(cè)改革起步是折中的結(jié)果，在此前的課題申報階段，有關(guān)部門的改革思路不一致，如果電網(wǎng)只保留輸配權(quán)，發(fā)電方和用電方直接交易，電價完全市場化，多年來一貫形成的國家定價局面將被改變。最后意見統(tǒng)一后確定先放開售電價交易。“在剔除電網(wǎng)的過網(wǎng)費，電力完全市場交易后，發(fā)電企業(yè)只要成本能覆蓋，電價的下調(diào)是可以預見的，具體來說，購電價有下降空間，而售電則不好說。”他表示。

地區(qū)先行先試

不過，據(jù)獲悉，去年國家能源局公開招標的大用戶直購電交易模式研究課題由中電投獲得，目前課題研究還沒結(jié)題，各地展開的工作也只能是自下而上的試點。更重要的是，電網(wǎng)的輸配電成本無法有效監(jiān)測，直購電廣泛開展尚不具備條件，因此在新電改方案中要求電網(wǎng)的財務或調(diào)度必須獨立。

“目前來看，電網(wǎng)的財務獨立可能性更大。”這位權(quán)威人士說，因為電力調(diào)度在組織和協(xié)調(diào)電力系統(tǒng)運行和電力市場交易中作用很大，涉及區(qū)域電網(wǎng)的協(xié)調(diào)，而財務獨立能更好地核算電網(wǎng)輸配電成本，加快大用戶直購進程。

今年2月，國家能源局下發(fā)的《2014年市場監(jiān)管工作要點》顯示，2013年湖南、四川、山西、甘肅等省已成為大用戶直購電改革試點新成員，國家能源局將選擇10個省級電網(wǎng)企業(yè)組織開展輸配電成本專項監(jiān)管，發(fā)布監(jiān)管報告，公布輸配電成本水平。

據(jù)報道，山東省已經(jīng)出臺了《電力用戶與發(fā)電企業(yè)直接交易試點工作方案》，年度交易電量100億千瓦時，下一步的工作是制定交易規(guī)則和用電企業(yè)市場準入標準，主要針對國家級、省級高新技術(shù)企業(yè)和戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)。另一發(fā)電大省云南在全國兩會期間提交了將其列為電力體制改革試點省的建議。

對此，國家發(fā)改委能源研究所研究員吳鐘瑚在接受記者采訪時說，在電力法第二十五條修改之前，電改授權(quán)在局部地區(qū)試點是有可行性的，比如個別供電公司實行混合所有制向民企開放。

銷售端改革或令售電企業(yè)受益

力市場結(jié)構(gòu)來看，發(fā)電側(cè)主要由五大發(fā)電集團及地方電力集團組，而輸電、配電、售電環(huán)節(jié)仍然處于一體化經(jīng)營的現(xiàn)狀。主要由國家電(行情專區(qū))網(wǎng)、南方電網(wǎng)兩大電網(wǎng)控制，內(nèi)蒙古電網(wǎng)、陜西電網(wǎng)等若干地方電網(wǎng)企業(yè)占據(jù)小部分市場。發(fā)電企業(yè)的上網(wǎng)電價、對用戶的銷售電價均由政府定價，發(fā)電企業(yè)成本變化無法及時傳達到用戶側(cè)，發(fā)電企業(yè)基本處于靠天吃飯的現(xiàn)狀。由于上網(wǎng)電價和銷售電價均為固定電價，電網(wǎng)企業(yè)亦沒有動力改進經(jīng)營效率。

根據(jù)新電改方案，合理回報下的“通道費”模式，將成為未來電網(wǎng)的主要盈利模式，改造配電網(wǎng)絡將成為電網(wǎng)企業(yè)的重中之重。據(jù)統(tǒng)計，在電網(wǎng)損耗中，10KV配電網(wǎng)損耗占比70%以上。其中，10KV配電網(wǎng)中80%損耗來自于變壓器損耗、20%來自于線路損耗。要提高經(jīng)營效率，必須加快配電網(wǎng)改造，尤其是加快高耗能變壓器更換及增加智能化、自動化設備的配置。

據(jù)相關(guān)專家介紹，2014-2015年配電自動化建設的重點區(qū)域是國網(wǎng)轄區(qū)內(nèi)的31座核心城市，2016-2020年投資重點將從核心城市逐步過渡到一般地級城市及發(fā)達縣域。預計2014-2016年是配電行業(yè)需求的高峰時期，投資規(guī)模將分別達到150、300及400億元。A股上市公司中，中元華電、北京科銳、森源電氣、特銳德、積成電子、置信電氣等公司在配電網(wǎng)絡自動化產(chǎn)品方面各具特色。

對于售電側(cè)而言，市場化將是新電改方案中力度最大的地方。推進電價形成機制改革，實行大用戶直購電，開展“競價上網(wǎng)”，形成以雙邊合同市場為主、實時競爭市場為輔的競爭性電力市場。

由中石化主導的“油改”曾掀起了資本市場一波炒作熱潮，分析人士認為，電力改革涉及的相關(guān)個股值得重點關(guān)注。

而由于電價下調(diào)的不確定性，過去幾個月火電公司股價持續(xù)走低，股價調(diào)整后估值具有吸引力。電價調(diào)整將被相應的煤價下跌所抵消，因此對盈利的影響十分有限。預計2014年電力需求增速為7.6%，低于2000-2008年平均12%的增長。這種溫和的增長配合較低的煤價將帶來更多經(jīng)營性現(xiàn)金流，并減少新增裝機建設以及投資性現(xiàn)金流，因此整體上對傳統(tǒng)火電公司是有利的。

國家電網(wǎng)放開壟斷

壟斷電動汽車充換電設施建設五年后，國家電網(wǎng)終于在全國兩會期間松口全面放開，允許社會資本與國網(wǎng)競爭，投資建設充換電設施。

據(jù)21世紀經(jīng)濟的報道，“對新能源汽車企業(yè)在市場推廣產(chǎn)品是個很大的利好，更多資金和競爭者進入，充電設施建設和充電服務會有所改善。”比亞迪汽車銷售公司副總經(jīng)理李云飛說。

充電設施建設投資巨大，即使是國家電網(wǎng)、南方電網(wǎng)這樣的巨頭聯(lián)合，進行更大范圍的建設也力不從心。“因為投資充電站短期內(nèi)難以獲得收益，可以預見資本不會短期內(nèi)大量涌入，但很多投資者長期看好這個領域。”上海一家電動車充電設備供應商內(nèi)部人士稱。

大多數(shù)投資者和新能源車企選擇觀望，至少有三個待解問題讓他們打消投資念頭：充換電站的運營模式不清晰；各地的充電設備與當?shù)剀嚻髵煦^，不能通用；前期投資巨大，看不到盈利時間點。

不過這項新規(guī)定，為新能源汽車企業(yè)市場化提供了更廣的空間，在家用充電領域可以大范圍推行。比亞迪、啟辰等車企內(nèi)部人士接受21世紀經(jīng)濟報道記者采訪時表示，他們都在積極推廣家用充電設施，短期內(nèi)這是最有效的模式。

再不放開就晚了

國家電網(wǎng)宣布放開充換電設施建設的原因有兩個：一是從2009年開始，國家電網(wǎng)已經(jīng)投入五年，虧損越來越大，大部分充電站甚至沒有真正運營過；二是響應國家對壟斷行業(yè)的改革，讓市場對資源配置起決定作用。

根據(jù)國家新能源汽車推廣規(guī)劃，國網(wǎng)面臨巨大的任務壓力。按照此前國家新能源汽車規(guī)劃，充換電站建設任務是：2011-2015年，電動汽車充電站規(guī)模達到4000座，同步大力推廣建設充電樁；2016-2020年，國網(wǎng)建設充電站目標高達10000座，建成完整的電動汽車充電網(wǎng)絡。

但截至2013年底，國網(wǎng)已建成的充換電站為400座，交流充電樁1.9萬臺，離2015年目標非常遙遠。

過去幾年新能源汽車銷量很低，巨大的投資短期內(nèi)難以獲得回報。2013年新能源汽車銷量僅為1.76萬輛，反過來，充換電站建設進展緩慢，沒地方充電又導致了新能源汽車賣不出去。

上述上海充電設備供應商內(nèi)部人士認為充換電基礎設施建設早就應該全面放開，“某種意義上看，中國新能源汽車發(fā)展過慢還是機制問題，電網(wǎng)壟斷充換電設施建設，不但自身負擔沉重，建設模式上又沒有活力。”

今年兩會期間，國網(wǎng)董事長劉振亞表態(tài)，“誰有錢，誰想投資，誰就投”。不過，充電站運營模式仍然不清晰，或阻礙資本的進入。比如國網(wǎng)提出按照電費加服務費的方式對充電汽車進行收費，不過沒有明確具體收費標準，資本無法預測投資收益率。

多家接受21世紀經(jīng)濟報道記者采訪的新能源汽車企業(yè)似乎并不愿意涉足獨自建充電站，稱短期內(nèi)不會進入充電設施建設領域。

三集五大

電力體制改革或許再次站到了新的起點上，但這樣的改革方案，并沒有獲得外界的一致肯定與認可，甚至有專家認為如此的路徑選擇是實質(zhì)上的妥協(xié)。據(jù)鳳凰網(wǎng)的報道，一位業(yè)內(nèi)人士表示，不管售電側(cè)的改革是否為妥協(xié)方案，一個不容質(zhì)疑的事實則是，相比十年前，已經(jīng)完成“三集五大”改革的國家電網(wǎng)拆分起來難度更大。

所謂“三集五大”是指以集約化、扁平化、專業(yè)化為方向，以統(tǒng)一信息平臺、統(tǒng)一管理標準、統(tǒng)一支撐服務為保障，做強公司總部、做實省公司、實現(xiàn)全公司資源、業(yè)務、管理向總部和省級集中。簡單理解，就是權(quán)力上收，資產(chǎn)下放，實現(xiàn)總部分部全面融合。

這一概念在2009年被首次提出，隨后在2011年初起在重慶、江蘇兩省市進行試點，以2012年5月華北電網(wǎng)被拆宣告全面展開。

在不少業(yè)內(nèi)人士看來，國家電網(wǎng)的這一行動完成后，曾被寄望于打破電力壟斷的區(qū)域電網(wǎng)公司已集體退出歷史舞臺，而國家電網(wǎng)的壟斷地位則進一步得到強化。

前述人士表示，事實上國網(wǎng)的這一改革就是為了應對電力體制改革中“電網(wǎng)拆分”的規(guī)劃，讓整個電網(wǎng)做到鐵板一塊，無法拆分。

繞道“售電測”

業(yè)界對“三集五大”的質(zhì)疑之下，此次傳出的從售電側(cè)的改革起步，包括引入民營資本介入售電側(cè)，通過試點推動大用戶直購電的方案，有業(yè)內(nèi)人士指出，由于政府暫時無法撼動壟斷電網(wǎng)這一“龐然大物”，只有無奈選擇從售電測入手，這是“妥協(xié)”的結(jié)果。

電力市場研究專家、湖南大學電氣與信息工程學院教授姚建剛接受媒體采訪時就表示，發(fā)電交易競價上網(wǎng)遇到了既得利益者們的極大阻力。“我國2002年電力體制改革的初衷是很好的，但到現(xiàn)在已近乎夭折。”

發(fā)電側(cè)交易競價、輸配電分離、售電側(cè)開放是電力體制改革的三個重要方面。我國電力體制改革啟動于2002年，之前一直試圖從上游開始推動。因此，從下游售電入手“調(diào)轉(zhuǎn)槍口”的做法自披露后便立刻遭到不少質(zhì)疑。

如今，中國電力體制售電側(cè)改革方案已經(jīng)箭在弦上，而按照國家發(fā)改委、電力市場改革研究專家組成員、華北電力大學能源與電力經(jīng)濟咨詢中心主任曾鳴的說法輸配分離并沒有出現(xiàn)在這一輪的電改研究方案中。

事實上，中國已啟動12年的電改并未給實施輸配分離創(chuàng)造成熟的環(huán)境，從而導致最為核心的電價始終無法走上真正的市場化定價的道路。

姚建剛指出，我國在發(fā)電側(cè)尚未實行真正的發(fā)電競價交易上網(wǎng)，資源配置效率亟待提高，發(fā)電側(cè)沒有真正競價交易，談輸配分離為時過早。“如果國家強力推行輸電網(wǎng)或交易與調(diào)度中心獨立，遇到的阻力會很大。”同時，由于我國輸電網(wǎng)與配電網(wǎng)由電網(wǎng)公司壟斷，產(chǎn)權(quán)關(guān)系一時也難以分割明晰。

從現(xiàn)有消息來看，售電側(cè)入手的電力體制改革，在當前政府推動混合所有制改革的努力下，即將引入民營資本已是板上釘釘，據(jù)說在售電側(cè)引入競爭，原本就是國網(wǎng)公司提出的建議。

壟斷加強背離電改

硬幣的另一面則是壟斷地位進一步加強的國網(wǎng)公司。在一些電力系統(tǒng)內(nèi)部人士看來，國家電網(wǎng)對區(qū)域電網(wǎng)采取的是逐步蠶食的政策。2005年以來，國家電網(wǎng)就宣布越過區(qū)域電網(wǎng)對省級電網(wǎng)實施垂直管理，類似于區(qū)域電網(wǎng)和省網(wǎng)從原來的母子關(guān)系降為兄弟關(guān)系，同時區(qū)域電網(wǎng)的財務、人事等職能也陸續(xù)被國家電網(wǎng)公司上收。

三集五大推進過程中，國網(wǎng)又把華北電網(wǎng)分拆成國家電網(wǎng)華北分部和冀北電力公司兩部分，同時在其他四大區(qū)域電網(wǎng)加設西北分部、華中分部、華東分部、東北分部，與原區(qū)域電網(wǎng)公司實行“兩塊牌子、一套機構(gòu)”的管理模式，另一方面四大區(qū)域公司旗下主要經(jīng)營性資產(chǎn)，特別是各超高壓公司按屬地化原則相繼劃轉(zhuǎn)至省級電力公司。

在不少業(yè)內(nèi)人士看來，這等于是原區(qū)域電網(wǎng)只得以保留區(qū)域調(diào)度職能以及基建、安全等非經(jīng)營性部門，而不再具有經(jīng)營職能，原來的區(qū)域電網(wǎng)從實質(zhì)上失去了獨立市場主體資格，等于是被架空。

而按照2002年“5號文件”的設計思路下，區(qū)域電網(wǎng)擔當著重要任務。“5號文件對中國電力市場的設計是以區(qū)域電網(wǎng)為發(fā)展方向，區(qū)域電網(wǎng)被架空意味著原來的電力體制改革方案遭遇重大挫折。”中國能源網(wǎng)首席信息官韓曉平接受媒體采訪時表示。

前述業(yè)內(nèi)人士則表示，這意味電力體制改革想按照原來設想的方式實現(xiàn)電網(wǎng)拆分打破壟斷變得更加困難，而此次改革繞道售電測似乎也證明了這一說法。