我們結(jié)合國家、行業(yè)及企業(yè)的情況，從不同的角度去預(yù)測2012年的行業(yè)發(fā)展趨勢，旨在拋磚引玉，引發(fā)行業(yè)思考。2012年，LED企業(yè)渠道戰(zhàn)將打響，LED產(chǎn)品終端市場風(fēng)起云涌。

房價(jià)回歸理性促市場返春

經(jīng)過兩年的樓市調(diào)控之后，各地房價(jià)瘋漲勢頭得到了緩解。據(jù)最新報(bào)道，2011年包括北京、上海、廣州等在內(nèi)的全國70多個(gè)城市的房價(jià)都出現(xiàn)了不同程度的下降。12月9日，中央政治局召開會(huì)議，會(huì)議明確，明年將實(shí)施積極的財(cái)政政策和穩(wěn)健的貨幣政策，要堅(jiān)持房地產(chǎn)調(diào)控政策不動(dòng)搖，促進(jìn)房價(jià)合理回歸，促進(jìn)房地產(chǎn)市場健康發(fā)展。更值得一提的是，2012年全國還將有一批保障房開工建設(shè)，這將加速房價(jià)理性回歸。房價(jià)下降后必將激發(fā)消費(fèi)者的購房積極性，而下游的家居建材市場也將迎來春天。

LED企業(yè)將展開渠道戰(zhàn)

近年來，LED照明的發(fā)展速度令人始料不及，傳統(tǒng)海外LED上游龍頭企業(yè)如科銳、普瑞等紛紛搶灘中國市場，而飛利浦、歐司朗、GE等傳統(tǒng)國際照明巨頭也是強(qiáng)勢出擊，陽光照明、上海亞明、雷士照明等國內(nèi)優(yōu)秀品牌則開始在照明應(yīng)用產(chǎn)品領(lǐng)域大展拳腳。盡管LED行情一片火爆，但由于渠道建設(shè)相對滯后，LED照明產(chǎn)品在終端市場還沒有贏得消費(fèi)者的青睞。得渠道者得天下。據(jù)了解，史福特、德豪潤達(dá)、邁勒斯等一批實(shí)力雄厚的LED企業(yè)正在加大渠道建設(shè)力度，相信在他們的引領(lǐng)下，2012年將成為LED照明渠道建設(shè)年。

企業(yè)資本運(yùn)作步伐加快

國星光電、雷士照明、真明麗、雷曼光電、勤上光電......近年來，一大批照明企業(yè)先后進(jìn)入資本市場。截至目前，國內(nèi)上市照明企業(yè)已經(jīng)超過50家，比五年前至少翻了5倍。據(jù)相關(guān)人士透露，目前還有100多家與LED相關(guān)的照明企業(yè)在排隊(duì)上市。除了上市，企業(yè)并購也是激流暗涌。保守估計(jì)，2012年將有不少于3家企業(yè)掛牌上市，企業(yè)并購事件不下3起。

熒光粉價(jià)格潮起潮落

2011年，熒光粉坐了一趟過山車。受國家加強(qiáng)對稀土資源管理的影響，熒光燈中用到的三基色熒光粉價(jià)格大幅上漲，從年初的250元～300元/公斤，到6月中旬已漲到2500元～2800元/公斤，漲幅將近9倍。熒光粉價(jià)格暴漲，讓不少節(jié)能燈企業(yè)'吃不消'。盡管下半年熒光粉價(jià)格逐步回歸正常水平，但是一旦國家關(guān)于稀土資源管控的消息再出爐，游資回流，熒光粉價(jià)格將可能再次搭乘過山車。如何做好熒光粉庫存計(jì)劃，將是節(jié)能燈毛管企業(yè)和成品企業(yè)必須審慎考慮的問題。

細(xì)分市場決勝在終端

找個(gè)山清水秀的景區(qū)，熱熱鬧鬧開個(gè)經(jīng)銷商大會(huì)，吃喝玩樂之后，讓經(jīng)銷商選購產(chǎn)品進(jìn)貨打款，這一直是燈飾照明企業(yè)樂此不彼的營銷老套路。如今，企業(yè)和商家都越來越現(xiàn)實(shí)了，授之以魚不如授之以漁。于是，越來越多的燈飾照明企業(yè)根據(jù)代理商的要求，將營銷活動(dòng)前移到市場終端，而經(jīng)銷商會(huì)議的主題更多是如何結(jié)合當(dāng)?shù)厥袌觯接懬袑?shí)可行的行動(dòng)方案。據(jù)了解，史福特光電和德豪潤達(dá)在終端市場的營銷活動(dòng)計(jì)劃已經(jīng)出爐。2012年，燈飾照明行業(yè)市場終端的營銷活動(dòng)將好戲連臺(tái)。

相對于傳統(tǒng)燈飾產(chǎn)品而言，在未來一定時(shí)期，LED產(chǎn)業(yè)發(fā)展格局將保持平穩(wěn)，仍以渠道為王，這是整個(gè)燈飾行業(yè)發(fā)展的必然趨勢。當(dāng)一個(gè)行業(yè)發(fā)展到一定階段，洗牌就是一次提升。對于一個(gè)企業(yè)來說也如此，發(fā)展到一定規(guī)模的企業(yè)再往上走就會(huì)遇到各種各樣的瓶頸。分析人士認(rèn)為，目前國內(nèi)LED企業(yè)是在政府鼓勵(lì)扶持下，通過北京奧運(yùn)會(huì)、上海世博會(huì)、廣州亞運(yùn)會(huì)、深圳大運(yùn)會(huì)和'十城萬盞'等獲得了快速發(fā)展。而接下來LED照明要作為新的節(jié)能光源，快速被消費(fèi)者認(rèn)同，進(jìn)入尋常百姓家，亟待突破的瓶頸是產(chǎn)品門類、規(guī)格、價(jià)格、品牌、營銷模式、渠道建設(shè)等。

傳統(tǒng)照企轉(zhuǎn)戰(zhàn)LED領(lǐng)域

2009年哥本哈根氣候大會(huì)后，節(jié)能、低碳成了全球唱響的主旋律。最近，國家發(fā)改委、商務(wù)部、海關(guān)總署等5部門聯(lián)合宣布，決定自2012年10月1日起，按功率大小分階段逐步禁止進(jìn)口和銷售普通照明白熾燈。5年后，白熾燈將在我國基本實(shí)現(xiàn)淘汰。這意味著，不久的將來，這個(gè)由美國發(fā)明家愛迪生于1879年發(fā)明的電光源，將逐漸淡出我們的視線，取而代之的是高效照明產(chǎn)品。由于節(jié)能燈汞污染被媒體大肆渲染，而LED則受到國家及地方政策的力挺，在這樣的大背景下，傳統(tǒng)照明企業(yè)要保持優(yōu)勢，轉(zhuǎn)戰(zhàn)LED領(lǐng)域?qū)⑹俏ㄒ坏倪x擇。

EMC模式主導(dǎo)替換工程

合同能源管理(簡稱'EMC')是一種新型的市場化節(jié)能機(jī)制。其實(shí)質(zhì)就是以減少的能源費(fèi)用來支付節(jié)能項(xiàng)目全部成本的節(jié)能業(yè)務(wù)方式。這種節(jié)能投資方式允許客戶用未來的節(jié)能收益為工廠和設(shè)備升級，以降低目前的運(yùn)行成本;或者節(jié)能服務(wù)公司以承諾節(jié)能項(xiàng)目的節(jié)能效益或承包整體能源費(fèi)用的方式為客戶提供節(jié)能服務(wù)。這種運(yùn)營模式需要雄厚的資金實(shí)力作為后盾。目前百分百、邁勒斯等照明企業(yè)已經(jīng)采用這種模式，相信越來越多的LED企業(yè)資本運(yùn)作成功之后，這種模式將在學(xué)校、工廠、大型超市等領(lǐng)域被照明企業(yè)普遍采用。

中高端花燈品牌強(qiáng)攻隱形渠道

雷士照明在隱形渠道如魚得水后，品上、西頓等商業(yè)照明品牌也緊隨而至。近年來，隱形渠道已經(jīng)成為商業(yè)照明品牌競逐的主戰(zhàn)場。在此背景下，金達(dá)照明、文聯(lián)燈飾、中意燈飾等水晶燈飾品牌也開始試水隱形渠道并獲得了一定成效。在他們的帶動(dòng)下，除了水晶燈企業(yè)，預(yù)計(jì)還將有一批高端花燈企業(yè)搶灘隱形渠道。

廠商抱團(tuán)成為主旋律

傳統(tǒng)的廠商關(guān)系是一種松散、簡單的分工合作，廠家只負(fù)責(zé)把產(chǎn)品生產(chǎn)出來，而經(jīng)銷商只負(fù)責(zé)銷售產(chǎn)品，雙方僅通過簡單的協(xié)議和一時(shí)的利益驅(qū)動(dòng)來維系關(guān)系。由于缺乏共同的價(jià)值觀和市場理念，雙方將關(guān)注焦點(diǎn)都放在各自的利益上，因此在許多時(shí)候廠商的關(guān)系很容易表現(xiàn)出消極的不合作甚至是對立的一面。就目前的渠道現(xiàn)象來看，廠商的關(guān)系不外乎有三種：一種是夫妻式關(guān)系;一種是情人式關(guān)系;另一種就是嫖娼式關(guān)系。由于燈飾照明行業(yè)的市場競爭日趨激烈，來自外部的壓力迫使廠商合力出擊，廠商聯(lián)手互相參股的現(xiàn)象將逐漸明朗化。

經(jīng)過2011年的LED行業(yè)的重新認(rèn)識(shí)，LED顯示應(yīng)用企業(yè)加快了上市的步伐，并購重組等資本與市場的結(jié)合，將推動(dòng)LED顯示應(yīng)用行業(yè)格局的重大調(diào)整。未來幾年LED產(chǎn)業(yè)可能會(huì)沿著以下幾個(gè)方向發(fā)展。

國際LED照明巨頭加速搶攻

國際LED照明巨頭飛利浦、東芝已領(lǐng)先業(yè)界成功開發(fā)出800流明LED球泡燈，并且正在積極研發(fā)1000流明以上LED球泡燈。800流明LED球泡燈、每1美元達(dá)1000流明的封裝、高電壓LED以及增加紅光的暖白光LED是大勢所趨，將成為LED芯片商著力耕耘的技術(shù)重點(diǎn)。

現(xiàn)階段，眾多LED芯片商正試圖增加AIGalnP當(dāng)中的紅光LED實(shí)現(xiàn)高演色性，相較于藍(lán)光LED混合螢光粉的暖白光方案演色性達(dá)82%，混合紅光LED的暖白光演色性可高達(dá)90%，因此將成為市場主流。

此外，高電壓LED主要瞄準(zhǔn)室內(nèi)照明，有利于簡化LED與電源轉(zhuǎn)換器的設(shè)計(jì)。相較于直流方案，高電壓方案可減少發(fā)光效率下降，且采用更高效率的驅(qū)動(dòng)器，加上不會(huì)出現(xiàn)交流電方案的故障弊病，以及制造成本低和生產(chǎn)容易性，將成為最容易達(dá)成高性價(jià)比LED燈泡的方案，成為LED芯片商群起爭奪的市場。

上下游企業(yè)聯(lián)手謀發(fā)展

企業(yè)間的合作特別是上下游企業(yè)合作將成為LED產(chǎn)業(yè)另一趨勢。晶元光電是我國臺(tái)灣地區(qū)專業(yè)生產(chǎn)超高亮度LED磊晶片及晶粒的上市公司，自有金屬有機(jī)氣相沉積(MOCVD)技術(shù),是目前全球LED外延級芯片的主要制造商，擁有完整的LED芯片產(chǎn)品知識(shí)產(chǎn)權(quán)。

近日，陽光照明宣布計(jì)劃以不低于19.24元/股的價(jià)格定向增發(fā)不超過4800萬股，募資9.18億元，其中LED節(jié)能照明產(chǎn)品項(xiàng)目計(jì)劃占用4.19億元，該公司控股股東世紀(jì)陽光已明確表示不參與此次認(rèn)購。

陽光照明認(rèn)為，此項(xiàng)合作充分發(fā)揮了陽光照明與晶元光電各自的優(yōu)勢，實(shí)現(xiàn)了LED照明產(chǎn)業(yè)鏈上下游之間的強(qiáng)強(qiáng)合作與優(yōu)勢互補(bǔ)，為雙方共同加快LED照明市場發(fā)展、提升LED照明市場份額創(chuàng)造了有利條件。

白光LED器件項(xiàng)目獲財(cái)政資助

從LED產(chǎn)能技術(shù)配合可用性來看,我國提出了降低稅率、加速設(shè)備折舊以及免費(fèi)用地等優(yōu)惠措施。該計(jì)劃相當(dāng)于鼓勵(lì)國內(nèi)現(xiàn)有的LED制造商擴(kuò)大產(chǎn)能,這也將導(dǎo)致許多新的競爭者出現(xiàn)。來自我國臺(tái)灣地區(qū)以及韓國的LED廠商也在積極進(jìn)入中國大陸市場,成為推動(dòng)產(chǎn)能增加的因素。

照明市場最先激活的是戶外大角度照明,例如路燈、廣告牌燈等。室內(nèi)照明首先激活的將是長效照明應(yīng)用,包括隧道、超市、廠房、商場、辦公樓。預(yù)計(jì)到2011年年底，大部分的商業(yè)照明市場將被激活。家庭照明則主要是高端客戶，集中在公寓、別墅等高檔住宅。

新力光源總工程師羅文正認(rèn)為，由于LED產(chǎn)品和技術(shù)趨向雷同，在未來的3-5年中，LED照明產(chǎn)品將逐步規(guī)范化、標(biāo)準(zhǔn)化，成為常規(guī)產(chǎn)品，而這段時(shí)間內(nèi)也將逐步迎來LED行業(yè)的大洗牌。屆時(shí)LED行業(yè)將與其他行業(yè)一樣，有品牌、有技術(shù)、有資本實(shí)力的企業(yè)將會(huì)立足LED業(yè)界，而一些低端、雜牌企業(yè)只能在狹縫中生存。當(dāng)然也有一部分企業(yè)走狹窄市場路線，以小市場大份額獲取生存發(fā)展空間。